2008 Küresel Krizinin ard?ndan makro ekonomik ve finansal de?i?kenlerin finansal krizler, özellikle de banka krizleri üzerindeki etkisi daha fazla tart???lmaya ba?lanm??t?r. Uygulamal? çal??malar?n bulgular? hem finansal varl?k fiyatlar?ndaki a??r? dalgalanmalar hem de büyüme ve enflasyon gibi önemli makro ekonomik göstergelerin krizlerle güçlü kar??l?kl? etkile?imleri oldu?u yönündedir. Ancak bu çerçevede makro finansal de?i?kenlerle banka krizleri ili?kisi fazla ara?t?r?lmad??? görülür. Önemli bir yükselen ekonomi olan Türkiye yak?n geçmi?inde üç önemli banka krizi ya?anm?? olmas? nedeniyle böyle bir ara?t?rma için uygun bir örnek te?kil etmektedir. Çal??mada 1986 ile 2019 dönemi üçer ayl?k verileri kullan?larak olas? makro finansal ?oklar ile banka krizleri aras?ndaki ili?kiler simüle edilmi?, kar??l?kl? etkile?imlerin varl??? ve gücü ara?t?r?lm??t?r. Analiz yöntemi olarak Qual-VAR modelinden hareketle geli?tirilen BL-VAR modeli kullan?lm??t?r. Elde edilen bulgular, banka krizleri ile makro finansal de?i?kenler aras?nda güçlü kar??l?kl? etkile?imler bulundu?unu göstermektedir. Banka krizleri kur, faiz ve borsa endeksi gibi finansal de?i?kenlerdeki ?oklardan çok daha güçlü ?ekilde etkilenmektedir. Buna kar??n olas? banka krizlerinin ba?ta büyüme ve enflasyon gibi makro ekonomik göstergeler olmak üzere tüm de?i?kenleri güçlü ?ekilde etkiledi?i gözlenmi?tir. Üstelik bu kar??l?kl? etkile?imler uzun bir süreye yay?lmaktad?r.
